तटस्थ दीपक नाइट्राइट; 2320 रुपयांचे लक्ष्य-: मोतीलाल ओसवाल

[ad_1]

मोतीलाल ओसवाल यांनी 05 मे 2022 रोजी त्यांच्या संशोधन अहवालात दीपक नायट्रेटला 2320 रुपयांच्या लक्ष्य किंमतीसह तटस्थ रेटिंगची शिफारस केली.

ब्रोकर संशोधन

०७ मे २०२२ / 01:34 PM वास्तविक

मोतीलाल ओसवाल यांचा दीपक नायट्रेटचा संशोधन अहवाल

दिपक नायट्रेट (DN) यांनी आमच्या अंदाजांवर विजय नोंदवला. EBITDA आमच्या अंदाजापेक्षा INR4.1b पेक्षा 32% जास्त आहे, तर EBITDA मार्जिन, 21.9%, आमच्या 16.9% च्या अंदाजापेक्षाही जास्त आहे – जरी, बहु-तिमाही कमी आहे. FSC विभाग पुनरुज्जीवित झाला, तर 4QFY22 मध्ये बेसिक इंटरमीडिएट्स आणि परफॉर्मन्स प्रॉडक्ट्स सेगमेंटने चांगली कामगिरी केली. Phenolics व्यवसायातील EBIT मार्जिन 16% आहे. तथापि, मूलभूत इंटरमीडिएट्स विभागात तेच विस्तारले. -बेसिक इंटरमीडिएट्स/फाईन आणि स्पेशालिटी केमिकल्ससाठी EBIT मिक्स 3QFY22 मध्ये 19%/15% वरून 25%/20% पर्यंत सुधारले आहे, ज्यामध्ये Phenolics चे योगदान 45% आहे (1HFY22 मध्ये सरासरी 64% च्या खाली). कार्यप्रदर्शन उत्पादनांचे योगदान 4QFY22 मध्ये 3QFY22 मध्ये 13% वरून 10% पर्यंत कमी झाले, जरी 2HFY22 मध्ये खंड आणि विक्री प्राप्ती लक्षणीयरीत्या सुधारली. DN ने 4QFY22 मध्ये Phenolics व्यवसायात 120% चा आतापर्यंतचा सर्वोच्च वापर दर राखला आहे, ज्यामुळे व्हॉल्यूम वाढीपासून या विभागात मर्यादित वाढ झाली आहे. कंपनीने त्याच्या दुसऱ्या IPA प्लांटसह (30ktpa क्षमता) नवीन कॅप्टिव्ह पॉवर प्लांट सुरू केला. हे DN ला मेंटेनन्स बंद होण्याच्या जोखमीशिवाय वीज पुरवठा स्थिर ठेवण्यास मदत करेल.

Outlook

पुढील दोन वर्षांत INR15b चे कॅपेक्स असूनही, DN ने FY23 पर्यंत निव्वळ रोख सकारात्मक होण्याची अपेक्षा आहे, FY23-24 मध्ये INR12.9b च्या FCF निर्मितीसह. आम्ही DN चे मूल्य 26x FY24 EPS वर ठेवतो आणि INR2,320 च्या TP सह आमच्या तटस्थ रेटिंगचा पुनरुच्चार करतो.

सर्व शिफारसी अहवालासाठी, येथे क्लिक करा

अस्वीकरण: mr-marathi.in वर गुंतवणूक तज्ञ/ब्रोकिंग हाऊस/रेटिंग एजन्सींनी व्यक्त केलेली मते आणि गुंतवणुकीच्या टिप्स त्यांची स्वतःची आहेत, वेबसाइट किंवा तिच्या व्यवस्थापनाची नाही. Moneycontrol.com वापरकर्त्यांना कोणतेही गुंतवणुकीचे निर्णय घेण्यापूर्वी प्रमाणित तज्ञांशी संपर्क साधण्याचा सल्ला देते.

तुमचे 2022-23 चे मनी कॅलेंडर येथे डाउनलोड करा आणि तुमच्या तारखा तुमच्या मनीबॉक्स, गुंतवणूक, करांसह ठेवा

Share on:

Leave a Comment